下落時のスポット購入について

こんにちは、はくらいです。

市場があれてますね！

「オラわくわくすっぞ！」

毎日のように含み益が減っていきますが、

悲観的な気持ちはありません。

とりあえずは、月初の積立日まで下落続いてくれーって思うくらい。

思えば、インデックスの積立を始めて（2018年9月からスタート）すぐ、

2018年10月から年末にかけての下落（調整？）に巻き込まれましたが、

「積立初めから下落相場になってラッキー！」

とか、その当時2019年にかけて市場はさらに崩れるなど言われていたので

「ヨシヨシ」

とか思っていました。

実際には、米中貿易戦争やら、イラン危機？やらがありながら結局、

終わってみれば右肩上がりでしたけど。

さてここからが本題。

インデックス投信の積立＆ホールドという、

投資方針の人が、下落時にスポット購入するのはありか無しか？

やるべきでない理由

・短絡的に相場の上げ下げに反応して、追加投資してしまうと、気が付いたらリスクを取りすぎてしまい、本格的な下げ相場（暴落）時に、耐えられず退場することになりかねない。
→ 自分は大丈夫と言いつつ、暴落時（リーマンショックなど）退場している人が多くいるのは事実（らしい）。

やってもいい理由

・下落時には、結果的にリスク資産と無リスク資産のバランスが崩れており、スポット購入はリバランスの一環。

等の意見がありますが、私としては、（あくまで自分ルールになりますが）

決められたルールにのっとって、決められた金額をスポット購入するのであればあり。

だと思っています。

ちなみに、2018年末は、欲に駆られて無計画にスポット購入しちゃいました。

結果として、安く買えたので後悔はしていませんが、

無計画なのは良い事ではないと反省しています。

↓その時の様子。

こちらのブログの最後に、

「ちゃんと計画を立てておこう（実行するかどうかは別として）」

としていますが、いまだにそのスポット購入ルールを定めていませんでした。

今回のコロナショック（と今後言われるのでしょうか？）を機会として、

スポット購入ルールを、作成しました。

まず基準値を作ります。

基準値は、自分ファンド（自分の所有ファンドをすべてまとめたモノの総称とします）の、直近高値時の価額です。

今回ですと、2/21が直近高値で、当日の総評価額を、所有ファンドの総口数で割ると

13,422円でした。（ちなみに平均取得価額は11,662円でした）

そこからの下落率で、スポット購入のタイミングを判断します。

スポット投資可能金額は、総金融資産額の10%以下。

例えば、総金融資産額が1000万だとしたら10%の100万円

それを、

-20%下落時に、20万の追加投資

-30%下落時に、20万の追加投資

-40%下落時に、20万の追加投資

-50%下落時に、20万の追加投資

-60%下落時に、20万の追加投資

としておきます。

やるかやらないかは別として、ルールは上記で決めておこうと思います。

まあまず、今回下落で-60%は、さらなる他の要因が無い限りあり得ないでしょうし、実行することになったとしても、恐らく、-30%ぐらいまででしょうね。

これならリスクの取りすぎになることもない（＝さほどリバランスにも、スポット買いの効果も得らえない）と思うのでありかと思います。

皆さまはどう考えますか？

実際、どうされますか？

ではでは