資産運用方針の屋台骨～勉強したこと３～

「販売されている投資信託の9割は、“ダメ商品”」
と言い切る山崎元氏ですが、

とにかく、山崎氏のおっしゃることは、
理論・理屈から、言葉尻まで、無駄をそぎ落として、
ズバッと言い切ってくれるので、わかりやすく、
ある意味痛快です。

そんなかでも、特に私の投資方針を固めるうえで、
糧になった内容をご紹介します。
※思い出しながらなので、抜け間違えあったらごめんなさい。

やはり一番は、自分の中で一番もやっとしていた、
資産運用の進め方

山崎氏は
　「個人の資産運用の基本手順」
として、以下の手順を示しております。

（１）家計の分析
（２）リスク資産への投資額の決定
（３）リスク資産への投資配分の決定
（４）個々の資産分類（アセット・クラス）毎の商品選択
（５）商品の購入場所の選択
（６）運用のモニタリングと（必要があれば）修正

この通りの手順の具体的な内容を読み解くことで、
確認しなければいけない事、考えなければいけない事などが
整理されてとても進めやすいと感じました。

次に参考となったのが、投資信託商品の選択方法について
ちょうど本日投稿された、記事にも記載がありました。

「リスク資産の運用部分は外国株式(先進国又は全世界)のインデックスファンドと
　日本株式のインデックスファンドを６対４で組み合わせ、
　無リスク資産は個人向け国債変動金利型10年満期と普通預金でおおむねいい」

また、別の記事では

「運用管理手数料（信託報酬）が年間0.3％を超えるような商品は、
　手数料が高すぎるので選ばないほうがいいでしょう。」
「アクティブ運用の平均がインデックス運用に勝てない」
「アクティブ運用の運用商品手数料が不当に高い」

とも言っております。

私自身、実際この通りにそのままというわけではありませんが、
考え方のベースになっていることは間違えありません。

さて、
・インデックス運用と、アクティブ運用とは、、、？

さらに勉学を深めていきます。

ちなみに、勉強を始めたのが3月ごろ
実際に口座を作り始めたのが7，8月
積立開始は9月からになります。

時間をかけすぎたのか？
逆に安易に始めてしまったのか？
否かよくわかりませんが、皆さんが投資を
始めたときはどうでしたでしょうか？